Tetsuya Watari formou-se na Universidade Aoyama Gakuin, onde participou do clube de caratê. Ele fez sua estreia no cinema em 1964, no filme Abare Kishidō de Isamu Kosugi, e recebeu um dos prêmios Elan d'or. Na Nikkatsu, Watari atuou em filmes como Tokyo Drifter e a série Outlaw.
Na Nikkatsu, Watari foi orientado por Yujiro Ishihara. Quando o estúdio passou a focar em filmes Roman Porno no início dos anos setenta, Watari foi um dos muitos atores que deixaram a produtora.
Watari estava escalado para o papel principal no filme Battles Without Honor and Humanity de Kinji Fukasaku, mas não pôde participar devido a problemas de saúde. Em 1974, teve que deixar o papel principal de Katsu Kaishū no drama Taiga Katsu Kaishū da NHK, novamente por motivos de saúde, após aparecer em apenas nove episódios. Em 1976, Watari ganhou o prêmio de melhor ator do Blue Ribbon Award por seu papel no filme Yakuza Graveyard de Kinji Fukasaku.
No Japão, Watari é provavelmente mais conhecido por seu papel como Keisuke Daiomon na série de detetives Seibu Keisatsu da TV Asahi. Ele também apareceu no popular drama policial Taiyō ni Hoero! como substituto de Yujiro Ishihara em 1986.
Watari tornou-se presidente da Ishihara Promotion após a morte de Yujiro em 1987, mas em 2011 renunciou devido à sua saúde debilitada.
Em 10 de junho de 2015, ele foi hospitalizado após sofrer um ataque cardíaco e passou por cirurgia. Sete dias depois, foi anunciado que ele estava em reabilitação e seria liberado do hospital em cerca de um mês.
Ele tinha um irmão mais novo, Tsunehiko Watase, que também era ator. Como cantor, Watari é conhecido por sua música de sucesso "Kuchinashi no Hana" e participou do Kōhaku Uta Gassen em 1974 e 1993.
Ele faleceu de pneumonia em 10 de agosto de 2020, aos 78 anos.
| Ano | Nota | Título | Personagem |
|---|---|---|---|
| 2000 | Brother - A Máfia Japonesa Yakuza em Los Angeles | Jinseikai Boss | |
| 1975 | Graveyard of Honor | Rikio Ishikawa | |
| 1966 | Tóquio Violenta | Tetsuya "Phoenix Tetsu" Hondo |